Determinants of Return on Assets and Asset Growth  In KBMI Group 4 Commercial Banks: Determinants of Return on Assets and Asset Growth  In KBMI Group 4 Commercial Banks

Wigati pratiwi; Eleonora  Sofilda; Agustina  Suparyati

doi:10.56107/penanomics.v4i1.213

Authors

Wigati pratiwi Universitas Trisakti, Jakarta
Eleonora Sofilda Universitas Trisakti, Jakarta
Agustina Suparyati Universitas Trisakti, Jakarta

DOI:

https://doi.org/10.56107/penanomics.v4i1.213

Keywords:

ROA, Asset Growth, KBMI 4, Macroeconomic, Financial Ratios

Abstract

The banking industry plays a crucial role in a nation's economy, especially for Indonesia, as developing countries, hence the financial performance of the bank should be maintained continuously to support the real sector. Observing the determinant factors about their performance over time are challenging works, because it might be resulted in variative direction. Therefore, this study have a main objectives where to re-analyse the factors. This study using several variables divided into two terms internal (CAR, NPL, LDR, OER, and NIM) and external (GDP, Inflation rate, and BI Rate) that affect profitability rate and asset growth in Indonesian largest capitalized bank. Panel data regression and VECM are conducted by the author using capitalized commercial banks (KBMI 4) between 2017-2023. Several variables reveal consistent results in the long-run where CAR, LDR, Inflation rate, and BI Rate have positive influence on profitability rate. Furthermore, CAR (+), NPL (-), GDP (-), and BI Rate (+) also reveal a consistent impact toward asset growth. Several implications, especially for governments, of this result further discussed in the last sections.

Downloads

Download data is not yet available.

References

Abugamea, G. (2018). Determinants of Banking Sector Profitability: Empirical Evidence from Palestine. Munich Personal RePEc Archive, 1-16

Agam, D. K. S., & Pranjoto, G. H. (2021). Pengaruh CAR, LDR, BOPO, dan Size Terhadap ROA pada Sektor Perbankan yang Terdaftar di BEI 2015-2019. Jurnal Kajian Ilmu Manajemen (JKIM), 1(2).

Aini, Mega Pratitis Nur. (2022). Analisis Faktor-faktor yang Mempengaruhi Pertumbuhan Aset Bank Syariah di Indonesia tahun 2009-2019.Institut Agama Islam Negeri Ponorogo

Aisy, D. R., & Mawardi, I. (2017). Faktor – Faktor Yang Mempengaruhi Pertumbuhan Aset Bank Syariah Di Indonesia Tahun 2006-2015. Jurnal Ekonomi Syariah Teori Dan Terapan, 3(3), 249–265. https://doi.org/10.20473/vol3iss20163pp249-265

Anton, A., Purnama, I., & Sunaryo, J. (2021). Analisis Pengaruh CAR, BOPO, LDR, dan NIM Terhadap ROA Bank Yang Terdaftar Di BEI Tahun 2015-2019. Jurnal BANSI-Jurnal Bisnis Manajemen Akutansi, 1(1), 60-74.

Aryfudin, M., & Mulyadi. (2020). Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Return On Assets. Jurnal Akuntansi, Vol 7, No 1 (July, 2020); p.56-63;

Astuti, E. P., Hermawati, R., & Handayani, R. (2023). Pengaruh Capital Adequacy Ratio dan Loan To Deposit Ratio Terhadap Return on Asset Pada PT Bank Mandiri. Scientific Journal of Reflection: Economic, Accounting, Management and Business, 6(1), 143-150.

Ayerza, M. (2018). Analisis Pengaruh Tingkat Suku Bunga Dan Inflasi Terhadap Profitabilitas Perbankan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Periode 2010-2016. Manajemen Keuangan, 8(1), 86–96

Buchory, HerryAchmad. (2015). Banking Intermediation, Operational Efficiency and Credit Risk in The Banking Profitability. International Journal of Business, Economics and Law,Bandung : Ekuitas Economic Collage. Volume 7, No. 2.57-63.

Chandra, S., & Anggraini, D. (2020). Analysis Of The Effect Of CAR, BOPO, LDR, NIM And NPL On Profitability Of Bank Listed On Idx For The Period Of 2012-2018. 4(3), 298–309

De Leon, M. (2020). The impact of credit risk and macroeconomic factors on profitability: the case of the ASEAN banks. Banks and Bank Systems, 15(1), 21-29.

Dewi, A. S. (2018). Pengaruh CAR, BOPO, NPL, NIM, dan LDR terhadap ROA pada Perusahaan di Sektor Perbankan yang Terdaftar di BEI Periode 2012-2016. Jurnal Pundi, 1(3), 223–236.

Dhiba, N. A., & Esya, L. (2019). Pengaruh NPF, BOPO, GDP, DAN SBIS terhadap Pertumbuhan Aset Perbankan Syariah Di Indonesia. Media Ekonomi. 27 (1)

Fachri, S., Salam, A. F., & Safitri, N. (2022). Pengaruh Npl, Car, Dan Ldr Terhadap Roa Di Bank Buku 4 Indonesia. Yudishtira Journal: Indonesian Journal of Finance and Strategy Inside, 2(2), 195-207.

Febrianty dan Divianto (2017). Pengaruh Rasio Keuangan Terhadap Pertumbuhan Laba Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar Di BEI Periode 2012-2016. Palembang: Politeknik Negeri Sriwijaya. Eksis, Vol.12 No.2 2 Oktober 2017

Hakiim, N. (2018). Pengaruh Internal Capital Adequency Ratio (Car), Financing To Deposit Ratio (FDR), Dan Biaya Operasional Per Pendapatan Operasional (Bopo) Dalam Peningkatan Profitabilitas Industri Bank Syariah Di Indonesia. Mega Aktiva: Jurnal Ekonomi Dan Manajemen, 7(1)

Hasbullah, I. I. (2020). Pengaruh CAR, LDR, NPL, NIM, BOPOdan Size Perusahaan Terhadap Profitability di Sektor Perbankan Yang Terdaftar di Bei Pada Tahun 2014–2016. Jurnal Universitas Harapan Medan Vol 1, No 1, 29-39.

Hasibuan, M. Z., Lubis, A. F., & Supriatna, T. (2018). Analisis Faktor–Faktor yang Mempengaruhi Kinerja Keuangan Bank Pembangunan Daerah di Indonesia dengan Dana Pihak Ketiga sebagai Variabel Moderating. Prosiding Seminar Nasional Hasil Penelitian, 1(1), 374–384

Hasibuan. (2009). Dasar-dasar Perbankan. Jakarta: PT. Bumi Aksara

Hendrawan, Yudha & Henny Lestari. (2016). Faktor - Faktor Penentu Profitabilitas Bank Umum Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (BEI). Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Trisakti

Indura, Alif Chandra, Abdul Aziz Ahmad, Suprapto, and Ariantoko. (2019). Analisis Faktor Internal Dan Eksternal Yang Mempengaruhi Pertumbuhan Aset Bank Syariah Di Indonesia. IJIBE: Indonesia Journal of Islamic Business and Economics 01: 43

Jakasa, Petra. (2017). Determinant of Assets Growth of Croatian Banks. Innovative Journal of Business and Management. Vol. 6, No. 5.32-37

Karamoy, H. (2020). The impact of banking risk on regional development banks in Indonesia The impact banking risk on regional. https://doi.org/10.21511/bbs.15(2).2020.12

Liyana, L., & Indrayani, E. (2020). The Effect of Non-Performing Loan (NPL), Loan to Deposit Ratio (LDR) and Net Interest Margin (NIM) on Financial Performance (ROA) With Car as Intervening Variables on Go Public Commercial Banks in Indonesia and Listed on BEI Period 2014- 2018. 2(2), 61–75

Majumder, M. T. H., & Uddin, M. J. (2017). The determinants of profitability of nationalised banks in Bangladesh. International Journal of Economics and Business Research, 13(4), 335-348.

Nasution, N. S., Syafii, M., & Sitompul, P. N. (2023). Analisis Pengaruh Variabel Makroekonomi Terhadap Profitabilitas Bank Umum Di Indonesia. Jesya (Jurnal Ekonomi dan Ekonomi Syariah), 6(2), 1368-1382.

Nouaili, Makram, Ezzeddine Abaoub dan Anis Ochi. (2015). The Determinants of Banking Performance in Front of Financial Changes: Case of Trade Banks in Tunisia. International Journal of Economics and Financial Issues. Vol. 5, No. 2: 410-417

Pakaya, S. I., Ishak, I. M., & Paramani, R. N. R. (2024). Analisis Pengaruh Non Performing Loan (NPL) dan Loan to Deposit Ratio (LDR) terhadap Return On Asset (ROA) pada Bank Umum Milik Negara. Economic Reviews Journal, 3(2), 903-917.

Pinasti, W. F., & Mustikawati, R. I. (2018). Pengaruh CAR, BOPO, NPL, NIM dan LDR terhadap profitabilitas bank umum periode 2011-2015. Nominal Barometer Riset Akuntansi dan Manajemen, 7(1), 126-142.

Priandini, M. (2021). Analisis Tingkat Kesehatan Bank Terhadap Pertumbuhan Laba Dengan Menggunakan Pendekatan Risk Based Bank Rating (RBBR). 1–10

Puspitasari, E., Sudiyatno, B., Hartoto, W. E., & WIDATI, L. W. (2021). Net interest margin and return on assets: A Case Study in Indonesia. The Journal of Asian Finance, Economics and Business, 8(4), 727-734.

Putri & Yuliandhari W. (2020). Pengaruh Tingkat Kesehatan Keuangan Bank Menggunakan RGEC Terhadap Pertumbuhan Laba. Jurnal Akuntansi Bisnis dan Ekonomi (2020) 6(1) 1569-1576.

Putri, K. A., Herlinawati, E., & Hamdani, D. (2024). Analisis Pengaruh NPL, LDR, NIM dan BOPO Terhadap Profitabilitas Pada PT Bank Pembangunan Daerah Banten, Tbk Periode 2014-2023. JEMSI (Jurnal Ekonomi, Manajemen, dan Akuntansi), 10(6), 3234-3243.

Rachmawati, S., & Marwansyah, S. (2019). Pengaruh Inflasi, Bi Rate, Car, Npl, Bopo Terhadap Profitabilitas Pada Bank Bumn: Pengaruh Inflasi, Bi Rate, Car, Npl, Bopo Terhadap Profitabilitas Pada Bank Bumn. Jurnal Mantik, 3(1), 117-122.

Restiyana, 2011. Analisis Pengaruh CAR, NPL, BOPO, LDR dan NIM Terhadap Profitabilitas Perbankan (Studi Pada Bank Umum Di Indonesia Periode 2006-2010). Semarang: Fakultas Ekonomi Universitas Diponegoro.

Rivai, V. (2007). Bank and Financial Institution Management Conventional and Sharia System. jakarta: PT Raja Grafindo Persada

Septiawan, Robby. (2019). Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Bi Rate, Dan Kurs Valuta Asing Terhadap Rasio Pertumbuhan Aset Bank Syariah Mandiri Di Indonesia Periode 2015-2017. Fakultas Ekonomi Bisnis Islam Universitas Islam Negeri Raden Intan lampung

Setiawan, Heri. (2016). Pengaruh Kualitas Layanan, Persepsi Nilai Dan Kepercayaan Terhadap Kepuasan Dan Loyalitas Pengguna Layanan Mobile Banking. Jurnal Keuangan dan Perbankan 20, no. 3 (September): Hlm 518

Setyawati, I. (2016). Determinants of Growth and Profitability by Bank Specific Variable and Market Stucture in Islamic Banking in Indonesia. Academy of Strategic Management Journal, 15, 1-14

Silaban, L. I., Dr. Dadan Rahadian, ST., M., Tieka Trikartika Gustyana, M. (2018). Pengaruh Tingkat Kesehatan Bank terhadap Pertumbuhan Laba Perusahaan dengan Metode RGEC (Studi pada Bank Periode 2007- 2016). 5(2), 1–26

Soares, P. dan, & Yunanto, M. (2018). The Effect of NPL, CAR, LDR, OER and NIM to Banking Return on Asset. International Journal of Economics, Commerce and Management, VI (3), 40–55.

Sudaryanti, D.S., Sahroni, N., & Kurniawati, A. (2018). Analisa Pengaruh Mobile Banking Terhadap Kinerja Perusahaan Sektor Perbankan Yang Tercatat Di Bursa Efek. Jurnal Ekonomi Manajemen, 4(November), 96–107

Sukirno, Sadono. (2004). Teori Pengantar Ekonomi Makro. Jakarta: PT. Raja Grafindo Persada

Supriyanto, Bagus dan Shinta Permata Sari. (2019). Faktor-faktor Internal yang mempengaruhi Pertumbuhan Aset Bank Umum Syariah di Indonesia selama satu dekade (2009-2018). Seminar Bisnis Magister Manajemen (SAlMBIS2019)

Syachfuddin, L. A., & Rosyidi, S. (2020). The effect of macroeconomic factors and market share on the sharia banking industry in Indonesia. International Journal of Innovation, Creativity and Change, 11(9), 210-218.

Warsa, Ni Made Inten Uthami Putri, Mustanda. (2016). Pengaruh CAR, LDR dan NPL terhadap ROA Pada Sektor Perbankan di Bursa Efek Indonesia. E-Jurnal Manajemen Unud. Vol. 5. No. 5. Hal. 2842 – 2870

Wenno, M., & Laili, A. S. (2019). Analisis Pengaruh CAR, NPL, NIM dan LDR terhadap Return on Asset (Studi Pada Bank Umum Konvensional yang Terdaftar di BEI). INOBIS: Jurnal Inovasi Bisnis Dan Manajemen Indonesia, 2(4), 513-528.

Widodo, H. K., Yulianingsih, S., & Astutik, D. (2022, June). Pengaruh Inflasi dan Suku Bunga (BI Rate) terhadap Profitabilitas (ROA) Perbankan di BEI Tahun 2021-2022. In Prosiding Seminar Nasional Manajemen dan Ekonomi (Vol. 1, No. 1, pp. 73-83).

Yudiartini, D.A.S., Dharmadiaksa, I.B. (2016). Pengaruh Rasio Keuangan Terhadap Kinerja Keuangan Sektor Perbankan di Bursa Efek Indonesia. EJurnal Akuntansi, 1183–1209

Determinants of Return on Assets and Asset Growth In KBMI Group 4 Commercial Banks